就在12月28日，央行突发重磅公告！

自2020年起，存量房贷利率将迎来全面调整，传统房贷利率退出历史舞台，LPR利率模式即将全面登场。

公告中表示，从明年3月1日开始，房贷要重新定价了！将从以基准利率为基准的定价模式，转换为以LPR为基准的定价模式。

这个可谓影响面巨大，涉及超过28万亿个人房贷的利率“玩法”。

房贷，关乎着每个人的钱袋子！

很多网友表示对于此次新政还是看不太明白，厦门地产情报站整理了以下重点，希望能帮助大家做好选择。

这意味着什么？

其一，房贷利率，将全面从“贷款基准利率上浮模式”转换为“LPR利率加点模式”。

这是利率市场化的重大变革，也是房贷利率的重大变局。

从此，存贷款基准利率对房贷不再有实质性影响，5年期LPR利率将成为新的参考基准。

央行将LPR利率拆解为“1年期LPR”和“5年期LPR”，前者作为实体经济的利率参考基准，后者作为房贷利率的参考基准，这就将楼市利率与实体利率脱钩，地产信贷有了与众不同的调控机制。

换言之，想要单独对楼市进行加息，只需要调整5年期LPR，而不会对实体经济产生成本压力。

同理，如果只想对实体经济降息，同时防止大水流入楼市，那么只需要调整1年期LPR，楼市利率依旧稳定不变。

事实上，从8月份LPR利率正式登场以来，1年期LPR调整了3次，而5年期LPR仅仅调整了1次，这就是定向调控的用意所在。

对楼市定向加息，防止大水流入楼市，这就是新模式的威力所在。

其二，这一次，无论是新房贷，还是过去几年的存量房贷，都将转换为LPR模式。

什么是“存量房贷”？

“存量房贷”指的是没有按照LPR（贷款市场报价利率）来定价的房贷。央行是在2019年8月17日宣布的贷款利率改革，10月8日之后的房贷，基本上都是按照LPR利率定价的。2019年10月8日之前发放的住房商业贷款，都是存量房贷。

当然，10月8日之后，也有少量没有按照LPR利率定价的房贷，也算是存量房贷。

值得注意的是，使用公积金贷款的购房者不受影响。

何时转换？

按照计划，2020年3月开始，2020年8月31日前完成。

而且一刀切，即2020年1月1日起，再没有基准*浮动式比例式贷款了！

通知原文：

具体是怎么转换的呢？

1、2020年3月1日起，存量房贷可以选择转成LPR加点模式，或者固定利率。

2、如果选择LPR加点利率，定价方式是：利率=LPR+加点。加点是多少？这不是你和银行商量的，而是用你现在的房贷利率计算出来的。

央妈规定，转化后的利率水平等于原合同最近的执行利率水平，即用现在的利率减去2019年12月相应期限LPR，就是加点的数值。

有点复杂？好，我们用一道应用题来举例：

已知：小明的商业性个人住房贷款，原合同约定的利率为5年期以上贷款基准利率上浮10%，现执行利率为4.9%×（1+10%）=5.39%。2019年12月发布的5年期以上LPR为4.8%。

求：转换之后的LPR加点是多少？

解：5.39%-4.8%=0.59%，加点幅度应为0.59个百分点。

此后，小明的贷款利率=LPR+0.59%。

这个加点幅度在房贷存续期间都保持不变。

3、可以选择利率随LPR浮动进行调整，调整周期最短一年。

也就是说，如果小明的商贷原合同期限20年，剩余期限为8年，在2020年3月30日转换定价基准，且重定价周期为1年，重定价日为每年1月1日。

那么，2020年3月30日至12月31日，执行的利率水平仍是5.39%，和现在没有区别。

在此后的第一个重定价日，即2021年1月1日，按照重新约定的重定价规则，执行的利率将调整为2020年12月发布的5年期以上LPR+0.59%，此后每年以此类推。

4、如果选择转换为固定利率，转换后利率水平应等于原合同最近的执行利率水平。但是！只有一次转换机会。

也就是说，你的房贷利率再也不会变了。

5、以上所有，只针对商业房贷，不针对公积金。

之前买房的，房贷利率会变吗？

著名财经评论员刘晓博的解读：2020年的“商业性个人住房存量贷款”保持利率不变！你2019年是什么利率，2020年还是这样！

‘’之后，自第一个重定价日起，在每个利率重定价日，利率水平由最近一个月相应期限LPR与该加点数值重新计算确定。”这句话的意思是说，从2021年开始，你的房贷利率就可能出现变化了，变化时候参照“利率重定价日”最近的一次LPR和“加点”之和。

也就是说，2020年的这次利率重新定价，你的实际贷款利率不变。

但银行会告诉一个“加点”数，替代之前的上浮比例。到了2021年，如果LPR降息了，那么你的房贷利率也会降息，因为“加点”的数值被固定了！

至于2019年10月8日后签署的，已经按照LPR定价的房贷，你的问题在合同里早就明确了，可以不用关心昨天的事情。

简单的说就是，在第一个定价周期（一般为1年）住房贷款新执行的利率和当前执行的利率相同，因此新利率（LPR+基点）中基点的数值是当前利率和LPR的差值，基点一旦确定此后将不再更改。

举例：

1）我2018年买房的时候，利率上浮了30%。如果政策转换，上浮部分会降息吗？

刘晓博的看法是：不会降低上浮部分，而是换为“加点”的说法。从2021年开始，如果LPR利率降低，你的房贷实际利率会降低，但“加点”部分不变。

2）我2016年申请的房贷，利率打8折。新政策之后，怎样加点？

刘晓博的猜测是：加点是“负数”，也就是说你仍然享受原来的折扣幅度，只是换一种说法而已。

3）以前的七折利率依旧七折吗？也就是4.8x0.7=3.36，是这样吗？

刘晓博的回答是：比如你之前享受7折利率，基准是4.9%，实际利率是3.43%。现在基准是4.80%，你的加点是“-137”点。

4）18年签的固定利率5.88，可以变为浮动吗？

刘晓博的回答是：可以借机调整1年1定价

5）今年7月份签的合同，大亚湾的房贷上浮百分之二十五，明年三月份会变？

刘晓博的回答是：换一种说法而已，实际利率不变。

商业房贷“重新定价”，买房人应该怎么选择？

新的政策出台后，买房人有了2种选择。

那么，关键问题来了，到底选哪个更划算呢？听听专家怎么说！

著名财经评论员刘晓博表示，央行实际上是给了一个新选择：你可以选择保持房贷利率不变，维持30年！要不要这样选？傻子才这样选，因为长期利率走低是世界性趋势，前几天周小川还说，中国有能力延缓进入负利率时代。也就是说，周小川认为未来负利率是必然的，只是中国有能力延缓而已。想想看，日本、欧盟都是负利率了，国际之间货币存在竞争关系，除非出现黑天鹅，否则中国利率长期是走低的，所以最好选择1年重新定价一次。

中原地产首席分析师张大伟认为短期看，这属于利好，因为最近要降准，从趋势看，降息通道已经打开，对于存量贷款来说，明确了第一期修改不涨，那么短期利率降低的LPR，存量购房者就可以享受降息红利了。

而且除了最近2年，大部分存量贷款都是基准利率的85-7折。短期这部分群体可以减少利息了！长期如何不好说。但对于这部分7折贷款的购房者来说，除了换房，不建议提前还贷款！

诸葛找房副总裁苑承建表示，对于用户来说，固定利率长期确定，但无法享受利率下行的红利，但同样也可以在利率上行时避免成本上升。而LPR为定价基准加点的方式对用户来说是随行就市，可以享受利率下行带来的还款金额降低，但同样在利率上行时还款金额也要随之增加。

“就当前利率市场环境来说，LPR大概率还要下行，选择LPR为定价基准加点的方案可能是更加稳妥且主流的方案。”苑承建说。

中国社科院财经战略研究院住房大数据项目组长邹琳华说，现在改为锚定LPR，而LPR从长期看有走低的趋势，所以存量房贷利率也开启了长期下调的通道，有利于降低住房负担，还贷压力有望减轻。

易居研究院智库中心研究总监严跃进说，此次调整主要是调整利率计算方式，即从“央行基准利率*(1+浮动比例)”调整为(LPR基础利率+基点)。后续利率有下调的空间，按揭贷款者不必担心类似月供增加的负担，也不必提前还贷。

新政对市场影响如何？

著名财经评论员刘晓博认为：2020年肯定是降息，所以2021年存量房贷利率会下降。政策对于刚需来说是中性偏好。如果大家不不买房，经济就会更差。

中原地产首席分析师张大伟的解读是：

首先：政策转变周期不会变，因为政策要求了，2020年的执行利率与2019年相同。也就是说，在2020年，你的执行房贷利率不会变好，只是从过去的锚点是基准，改变成为了LPR，计算后的结果与2019年12月一样。

其次：短期看，有利于存量贷款的购房者，相当于降息，因为LPR短期降低是趋势，特别是在2020年，降息是趋势。

第三：降息周期已经打开：

目前，LPR已经成为新发放贷款的定价基准。

对于房地产市场来说，影响最大的政策是利率政策，而一年期LPR主要是企业贷款成本，5年期LPR基本代表了房贷利率的走势，5年期LPR的降低，代表了房贷利率的下调也将成为趋势。

2019年11月5年期的LPR下调，对于购房者而已，只是开始，100万贷款30年，平均月供减少30元，30年合计减少月供10890元。

这只是开始，从猪肉价格逐渐平稳看，未来几个月LPR还将明显下调。

部分来源：国民经略、刘晓博说财经、大伟说楼市等